受新冠肺炎疫情影響，在成都百腦匯經營配件店的個體戶蔡世蓉，2020年第一季度只能做2個月的生意，由于貨源和資金都不足，目前也只能賣些“存貨”。銷售直線下降，人員開支、房租、稅金等成本也不降，照此估算，本季度的營業收入將近“腰斬”。

另外，市場缺貨后，價格就會上漲，年前訂貨的下游大企業有可能因此推遲購買，甚至取消訂單。

這場疫情，讓很多行業摁下“暫停鍵”，也打亂了一些公司的轉型計劃。這對現金流不好的中小企業，以及抗風險性低的創企，會是致命打擊。而供應鏈下游的小微企業是抗風險能力最差的一環，他們的現金流可能只能撐幾天到一兩個月。

“活下去，資金鏈不能斷。”大家都懂這個理，但具體應該怎么做?在生死存亡之際，有個別企業已倒下，還有的選擇“斷臂求生”——減薪、裁員、削減業務等等，而更多企業將希望寄托在融資、貸款上。

難歸難，蔡世蓉還是比較淡定，因為她手里攥著客戶中科大旗50萬的“欠條”。即使對方不能及時回款，也不怕，因為他們如今上了同一條區塊鏈——螞蟻金服的“雙鏈通”，蔡世蓉可以拿這張“欠條”，也就是原本幾個月后拿到的“回款”，到“雙鏈通”上的合作銀行處貸款。

由于缺少信用畫像，小微企業貸款一直是個難題，而像蔡世蓉這樣有銀行貸款“保底”的小微企業還是少數。這種成功自救案例是否有借鑒之處?或者適合快速復制以助力其他小微企業渡過難關。

產業鏈上抱團取暖，讓小微企業秒速貸到款

“很多企業實際上就差那一口氣。這口氣是在關鍵時候，遇到重大事件或重大影響的時候，讓企業續命的錢從哪兒來。只要挺過這口氣，大發展機會就來了。”中科大旗副總經理楊陳說道。

中科大旗是一家科技企業，主要為全國景區酒店開發智慧系統，年銷售超億元，與全國數百家小型硬件設備廠商存在頻繁的供貨交易。

大年三十那天，楊陳正在四川省文旅廳值班，從當天下午開始就陸續收到景區關停的消息。“原來春節黃金周光交易都要做到上億，今年大家堅持了幾天，就全面關停了，交易量跌至百萬。”

景區停擺，間接影響到同一生產鏈上的供應商的回款以及業務量。

從上周開始，中科大旗采購部的電話就被打爆了，都是供應商打來的，只有一個懇求——請盡快回款。

實際上，在同一產業鏈上，核心企業能快速融資，其他小微企業則受限于自身模式及原有的貸款審核體系，而難以融資或融資周期長。

楊陳表示，上游景區無法恢復生產，下游供應商小企業又倒一片，對于站在產業鏈條核心位置的中科大旗來說，即使自己拿到過冬的貸款也沒招兒，產業鏈上必須共生死。

好在，中科大旗早就加入了“雙鏈通”，其與供應商之間的交易數據上鏈后，就要簽發付款憑證，這個憑證由成都中小企業融資擔保有限公司擔保，相當雙方綁定在一起。當核心企業付不了款的時候，則由擔保企業為供應商提供付款。

蔡世蓉的淡定就是來源于交易數據在“雙鏈通”處上鏈。

據螞蟻區塊鏈專家梁蓉介紹，“在整個雙鏈通的鏈路上，產業鏈上的小微企業如果拿到核心企業簽發的付款憑證，就可以向“鏈上”的合作銀行在線申請貸款，不需要見面，不需要像銀行過去發放貸款那樣到柜臺辦理各種各樣的手續及等待放款，全線上效率非常高，甚至最快可達到秒級放款。”

“這個貼現也是非常靈活，比如說企業的憑證面值是100塊錢，但若其只需要用一塊錢那就只貼現一塊錢出來就行。小微經營者的資金需求非常小且高頻，也都比較著急。從這種需求來說，我們目前的操作方式其實能夠完美匹配小微企業的需求。”梁蓉補充道。

除了幫小微企業順利拿到貸款，楊陳也希望借助“雙鏈通”實現景區資產證券化。

楊陳認為，文旅企業對于現金以及現金流的需求都很大，并需要大量的資金來進行信息化的提升、改造，和做宣傳，以不斷適應00后這些年輕人的心里想法和出行意愿。

對景區而言，只要開門營業，就有門票收入，就會受到很多銀行的授信，因此景區可以預借一筆資金來滿足發展需求。

“雙鏈通”的底層區塊鏈技術具有不可篡改性，銀行給景區授信后，并疫情結束的那一天起，所有景區銷售的每一張門票都可以有一定的資金回籠到銀行的資金池里，償還借款的利息。“不僅是銀行，其他投資機構也可以進來一起服務，多多益善。”

“現代經濟產業上，各個企業環環相扣，說白了就是一條繩上的螞蚱，每個產業都不是一個單個的企業，而是一個產業鏈的概念。”螞蟻金服區塊鏈專家鄭浩說道。

盤活各方需求與價值，助推線上業務升級

同樣在“雙鏈通”上“上鏈”的還有1919酒類電商平臺，從訂單規模看，其目前是僅次于天貓、京東以外的全國第三大酒飲消費平臺，采用線上+線下深度融合模式。

據1919平臺董秘晉青海介紹，受疫情影響，從春節后，1919線下1900多家門店有三分之一開不了業，即使是已經開業的線下門店，隨著一些小區限制居民的流動，這對消費也造成非常大的影響，從而造成整個銷售大幅下滑。

另外，這個行業基本是現款交易，整個前端酒廠相對強勢，對資金流的流通要求非常高，經銷商也需要快速回籠資金，所以這中間需要有快速的資金周轉能力。

“在節后，整個小微企業資金需求很大，我們已經給上游的小微企業提供了接近一億的資金流量。”晉青海表示。

“從整個鏈路上看，我們這個行業很特別，上游是一線酒廠，他們有大量的資金，并希望能夠參與到整個酒類流通的供應鏈金融當中，然后將資金給到B端的供應商。當然主要還是由銀行來提供服務。”

如果沒有強大的數字化能力，就很難將各方需求高效地盤活起來。整個過程，晉青海能感受到區塊鏈+供應鏈金融的創新，及其對整個行業效率的提升。效率的提升也帶來了產品價格、服務效率的提升。

除了盤活融資需求，1919平臺也做了創新，比如整個酒+餐類的聯動。在1919App平臺，不但可以訂酒還可以訂餐，并且與盒馬實行了聯動。在疫情期間，配合盒馬，輸出人力，開放門店的人力資源給同一城市的盒馬，并配送盒馬的所有訂單;同時還賦能給天貓平臺，然后給天貓平臺線上訂單。

晉青海認為，金融科技創新可能在下游還會有更多的機會，因為在其1900多家門店里有700多家屬于加盟店，有300多家屬于個人投資的直管店，他們在下游做了更多的小B端，比如像餐廳、KTV、煙酒店，他們有更多的需求更大的動力去做更多的賬期業務。

作者 荼米